發(fā)布時(shí)間：2023-07-13 16:42:59
序言：寫作是分享個(gè)人見解和探索未知領(lǐng)域的橋梁，我們?yōu)槟x了8篇的資產(chǎn)的計(jì)價(jià)方式樣本，期待這些樣本能夠?yàn)槟峁┴S富的參考和啟發(fā)，請(qǐng)盡情閱讀。
關(guān)鍵詞：投資性房地產(chǎn) 公允價(jià)值 轉(zhuǎn)換 處置
2006年2月15日財(cái)政部頒布了新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，根據(jù)新準(zhǔn)則，投資性房地產(chǎn)是一種特殊資產(chǎn)，指為賺取租金或資本增值，或者兩者兼有而持有的房地產(chǎn)，主要包括已出租的土地使用權(quán)、持有并準(zhǔn)備增值后轉(zhuǎn)讓的土地使用權(quán)、已出租的建筑物。其不同于一般意義上的存貨、固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)等。
根據(jù)準(zhǔn)則的規(guī)定，采用成本計(jì)量模式的投資性房地產(chǎn)與其他資產(chǎn)（自用房地產(chǎn)或存貨）的轉(zhuǎn)換，其會(huì)計(jì)處理比較簡(jiǎn)單，僅是對(duì)應(yīng)科目的結(jié)轉(zhuǎn)。但是在投資性房地產(chǎn)采用公允價(jià)值模式計(jì)量的情況下，相應(yīng)的轉(zhuǎn)換會(huì)涉及當(dāng)期損益或資本公積的變動(dòng)，筆者對(duì)其中的處理存在異議。同時(shí)，對(duì)于其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，而后又轉(zhuǎn)為自用的，在企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及其講解中均未予以明確規(guī)定。
相關(guān)規(guī)定及存在問題
（一）公允價(jià)值計(jì)量模式的投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為其他資產(chǎn)
投資性房地產(chǎn)準(zhǔn)則第十五條規(guī)定，“采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為自用房地產(chǎn)時(shí)，應(yīng)當(dāng)以其轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值作為自用房地產(chǎn)的賬面價(jià)值，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益”。
即轉(zhuǎn)換當(dāng)日，以轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值作為自用房地產(chǎn)或存貨的入賬價(jià)值，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益，借記“固定資產(chǎn)”、“無(wú)形資產(chǎn)”、“開發(fā)產(chǎn)品”等，貸記“投資性房地產(chǎn)”，同時(shí)差額借記或貸記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”。
筆者認(rèn)為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為其他資產(chǎn)時(shí)，投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值大于原賬面價(jià)值之差計(jì)入當(dāng)期收益，而這一部分收益是沒有實(shí)現(xiàn)的，確認(rèn)未實(shí)現(xiàn)收益導(dǎo)致利潤(rùn)虛增，違背了謹(jǐn)慎性原則。此外，公允價(jià)值不同于歷史成本，其確定需要根據(jù)活躍易市場(chǎng)并依賴于人們的主觀經(jīng)驗(yàn)來(lái)判斷其近似價(jià)值，或通過第三方評(píng)估確定，這就加大了人為因素在估值中的影響。企業(yè)極有可能利用房地產(chǎn)準(zhǔn)則的規(guī)定，通過投資性房地產(chǎn)的轉(zhuǎn)換，影響公允價(jià)值變動(dòng)損益，進(jìn)而操縱利潤(rùn)。
（二）其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)
企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第3號(hào)—投資性房地產(chǎn)規(guī)定，將自用房地產(chǎn)或存貨轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資房地產(chǎn)時(shí)，投資性房地產(chǎn)按照轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值計(jì)價(jià)。轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值小于原賬面價(jià)值的，其差額計(jì)入當(dāng)期損益，轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值大于原賬面價(jià)值的，其差額計(jì)入所有者權(quán)益，即資本公積—其他資本公積。
即企業(yè)將作為存貨的房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，按該項(xiàng)房地產(chǎn)在轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值，借記“投資性房地產(chǎn)（成本）”科目，原已計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備的，借記“存貨跌價(jià)準(zhǔn)備”科目；按其賬面余額，貸記“開發(fā)產(chǎn)品”等科目。同時(shí)，轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值小于賬面價(jià)值的，按其差額，借記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目；轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值大于賬面價(jià)值的，按其差額，貸記“資本公積（其他資本公積）”科目。
企業(yè)將自用房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)時(shí)，應(yīng)當(dāng)按該項(xiàng)土地使用權(quán)或建筑物在轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值，借記“投資性房地產(chǎn)（成本）”科目；按已計(jì)提的累計(jì)攤銷或累計(jì)折舊，借記“累計(jì)攤銷”或“累計(jì)折舊”科目；原已計(jì)提減值準(zhǔn)備的，借記“無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備”、“固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備”科目；按其賬面余額，貸記“固定資產(chǎn)”或“無(wú)形資產(chǎn)”科目。同時(shí)，轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值小于賬面價(jià)值的，按其差額，借記“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目；轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值大于賬面價(jià)值的，按其差額，貸記“資本公積—其他資本公積”科目。
以上會(huì)計(jì)處理體現(xiàn)了謹(jǐn)慎性原則，不高估資產(chǎn)或者收益，亦不低估負(fù)債或者費(fèi)用。但是對(duì)于其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，而后又轉(zhuǎn)為其他資產(chǎn)的會(huì)計(jì)處理，在企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則及其講解中均未明確規(guī)定。
例1：甲企業(yè)將自用的辦公樓整體出租給乙企業(yè)使用，租賃期開始日為2010年1月31日。2010年1月31日，該棟辦公樓的賬面余額為50000萬(wàn)元，已計(jì)提折舊500萬(wàn)元，公允價(jià)值為55000萬(wàn)元。甲企業(yè)采用公允價(jià)值計(jì)量模式核算投資性房地產(chǎn)。2010年12月25日，甲企業(yè)將公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)停止出租，轉(zhuǎn)為自用房地產(chǎn)，當(dāng)日的公允價(jià)值為60000萬(wàn)元。
對(duì)于此例，甲企業(yè)于2010年1月31日，確認(rèn)投資性房地產(chǎn)55000萬(wàn)，其他資本公積5500萬(wàn)。2010年12月25日，甲企業(yè)確認(rèn)固定資產(chǎn)60000萬(wàn)，公允價(jià)值變動(dòng)損益5000萬(wàn)。但是2010年1月31日轉(zhuǎn)換時(shí)的其他資本公積仍然存在余額5500萬(wàn)，按照準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定資本公積應(yīng)于該投資性房地產(chǎn)處置時(shí)予以結(jié)轉(zhuǎn)，由于該投資性房地產(chǎn)已經(jīng)轉(zhuǎn)換為固定資產(chǎn)進(jìn)行核算，以后不會(huì)再有處置的可能，因此，該項(xiàng)資本公積將始終存在于所有者權(quán)益中。
（三）公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)的處置
投資性房地產(chǎn)準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)出售、轉(zhuǎn)讓、報(bào)廢投資性房地產(chǎn)或者發(fā)生投資性房地產(chǎn)毀損，應(yīng)當(dāng)將處置收入扣除其賬面價(jià)值和相關(guān)稅費(fèi)后的金額計(jì)入當(dāng)期損益。若存在原轉(zhuǎn)換日計(jì)入資本公積的金額，也一并結(jié)轉(zhuǎn)。
即按實(shí)際收到的金額，借記“銀行存款”等科目，貸記“其他業(yè)務(wù)收入”科目；按該項(xiàng)投資性房地產(chǎn)的賬面余額，借記“其他業(yè)務(wù)成本”科目；按其成本，貸記“投資性房地產(chǎn)—成本”科目；按其累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)，貸記或借記“投資性房地產(chǎn)—公允價(jià)值變動(dòng)”科目。同時(shí)將投資性房地產(chǎn)累計(jì)公允價(jià)值變動(dòng)結(jié)轉(zhuǎn)到其他業(yè)務(wù)成本。若存在原轉(zhuǎn)換日計(jì)入資本公積的金額也予以結(jié)轉(zhuǎn)，借記“資本公積—其他資本公積”，貸記“其他業(yè)務(wù)成本”。
準(zhǔn)則對(duì)于其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)的規(guī)定充分體現(xiàn)了謹(jǐn)慎性原則的應(yīng)用，但是在投資性房地產(chǎn)處置時(shí)，將原來(lái)計(jì)入其他資本公積的部分又轉(zhuǎn)入損益，仍然影響了當(dāng)期的損益，可能對(duì)報(bào)表使用者產(chǎn)生誤導(dǎo)。
建議及思考
（一）公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為其他資產(chǎn)的處理
目前大部分以公允價(jià)值計(jì)量投資性房地產(chǎn)的上市公司采用專業(yè)房地產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具的評(píng)估價(jià)格來(lái)確定其公允價(jià)值，而另外一部分公允價(jià)值的確定則來(lái)源于投資性房地產(chǎn)所在地的房地產(chǎn)經(jīng)紀(jì)公司所獲得的市場(chǎng)調(diào)查報(bào)告，這就加大了人為因素在估值中的影響。同時(shí)在房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)升溫的大環(huán)境下，將公允價(jià)值計(jì)量模式的投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為其他資產(chǎn)時(shí)，轉(zhuǎn)換日的公允價(jià)值往往高于賬面價(jià)值，造成企業(yè)增加資產(chǎn)的同時(shí)，企業(yè)凈利潤(rùn)將會(huì)大幅提高。
因此，筆者建議公允價(jià)值計(jì)量投資性房地產(chǎn)應(yīng)基于謹(jǐn)慎的處理原則，投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)為其他資產(chǎn)時(shí)，轉(zhuǎn)換當(dāng)日公允價(jià)值大于賬面價(jià)值的差額不計(jì)入當(dāng)期損益，而計(jì)入所有者權(quán)益項(xiàng)目（資本公積—其他資本公積）。轉(zhuǎn)換日公允價(jià)值小于賬面價(jià)值的差額則計(jì)入當(dāng)期損益（公允價(jià)值變動(dòng)損益）。同時(shí)，在轉(zhuǎn)換日將資本公積—其他資本公積轉(zhuǎn)入未分配利潤(rùn)，這樣既未增加當(dāng)期損益，也避免了部分想借助投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換而調(diào)節(jié)利潤(rùn)的企業(yè)的投機(jī)行為。
例2：2010年10月15日，甲企業(yè)因租賃期滿，將出租的寫字樓收回，準(zhǔn)備作為辦公樓用于本企業(yè)的行政管理。2010年11月1日，該寫字樓正式開始自用，相應(yīng)由投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為自用房地產(chǎn)，當(dāng)日的公允價(jià)值為5000萬(wàn)元。該項(xiàng)房地產(chǎn)在轉(zhuǎn)換前采用公允價(jià)值模式計(jì)量，原賬面價(jià)值為4800萬(wàn)元，其中，成本為4500萬(wàn)元，公允價(jià)值變動(dòng)為增值300萬(wàn)元。甲企業(yè)的賬務(wù)處理如下：
借：固定資產(chǎn) 50 000 000
貸：投資性房地產(chǎn)-成本 45 000 000
-公允價(jià)值變動(dòng) 3 000 000
資本公積-其他資本公積 2 000 000
同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)其他資本公積：
借：資本公積-其他資本公積 2 000 000
貸：利潤(rùn)分配-未分配利潤(rùn) 2 000 000
假設(shè)轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值為4600萬(wàn)元，則賬務(wù)處理為：
借：固定資產(chǎn) 46 000 000
公允價(jià)值變動(dòng)損益 2 000 000
貸：投資性房地產(chǎn)-成本 45 000 000
-公允價(jià)值變動(dòng) 3 000 000
（二）其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)的處理
當(dāng)自用的土地使用權(quán)或建筑物、自行開發(fā)的產(chǎn)品存貨停止自用或銷售，用于對(duì)外出租轉(zhuǎn)作公允價(jià)值模式計(jì)量下投資性房地產(chǎn)時(shí)，準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定充分體現(xiàn)了謹(jǐn)慎性原則。但是，對(duì)于其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，而后又轉(zhuǎn)為其他資產(chǎn)的情況，在采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)又轉(zhuǎn)為其他資產(chǎn)時(shí)，原有的其他資本公積余額應(yīng)該一并轉(zhuǎn)入未分配利潤(rùn)，這樣處理既沒有影響當(dāng)期的損益，又調(diào)整了其對(duì)以前利潤(rùn)的影響，符合會(huì)計(jì)核算的原則。見例1，甲企業(yè)于2010年1月31日的賬務(wù)處理為：
借：投資性房地產(chǎn)-成本 550 000 000
累計(jì)折舊 5 000 000
貸：固定資產(chǎn) 500 000 000
資本公積-其他資本公積 55 000 000
2010年12月25日甲企業(yè)的賬務(wù)處理為：
借：固定資產(chǎn) 600 000 000
貸：投資性房地產(chǎn)-成本 550 000 000
資本公積-其他資本公積 50 000 000
同時(shí)，結(jié)轉(zhuǎn)其他資本公積：
借：資本公積-其他資本公積 105 000 000
貸：利潤(rùn)分配-未分配利潤(rùn) 105 000 000
這樣，由于轉(zhuǎn)換造成的資產(chǎn)增值既沒有影響當(dāng)期的損益，又增加了所有者權(quán)益，充分體現(xiàn)了謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用。
（三）公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)處置時(shí)資本公積的處理
在公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)進(jìn)行處置時(shí)，原來(lái)因轉(zhuǎn)換計(jì)入資本公積的部分轉(zhuǎn)入當(dāng)期的其他業(yè)務(wù)成本，其實(shí)質(zhì)仍是增加了企業(yè)利潤(rùn)。這樣處理，與轉(zhuǎn)換日直接增加“公允價(jià)值變動(dòng)損益”實(shí)質(zhì)上是相同的結(jié)果，對(duì)于企業(yè)而言最終都增加了利潤(rùn)。因此，準(zhǔn)則的規(guī)定與轉(zhuǎn)換時(shí)所體現(xiàn)出來(lái)的謹(jǐn)慎性原則相悖，所以筆者建議，可以將這部分資本公積轉(zhuǎn)入未分配利潤(rùn)，而累計(jì)的公允價(jià)值變動(dòng)損益也結(jié)轉(zhuǎn)到其他業(yè)務(wù)成本。如此處理，與資產(chǎn)評(píng)估增值的處理一致，與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的處理也一致。
例3：2011年3月，甲企業(yè)收回租賃期滿的投資性房地產(chǎn)，并以65000萬(wàn)元出售，出售款項(xiàng)已收訖。假設(shè)甲企業(yè)采用公允價(jià)值模式計(jì)量，原賬面價(jià)值為58000萬(wàn)元，其中，成本為55000萬(wàn)元，公允價(jià)值變動(dòng)為增值3000萬(wàn)元，該投資性房地產(chǎn)是由固定資產(chǎn)轉(zhuǎn)換而來(lái)，轉(zhuǎn)換時(shí)存在其他資本公積5500萬(wàn)，不考慮相關(guān)稅費(fèi)。2011年3月甲企業(yè)的賬務(wù)處理：
借：銀行存款 650 000 000
貸：其他業(yè)務(wù)收入 650 000 000
借：其他業(yè)務(wù)成本 580 000 000
貸：投資性房地產(chǎn)-成本 550 000 000
-公允價(jià)值變動(dòng) 30 000 000
借：公允價(jià)值變動(dòng)損益 30 000 000
貸：其他業(yè)務(wù)成本 30 000 000
借：資本公積-其他資本公積 55 000 000
貸：利潤(rùn)分配-未分配利潤(rùn) 55 000 000
綜上所述，公允價(jià)值計(jì)量模式下投資性房地產(chǎn)與其他資產(chǎn)，轉(zhuǎn)換當(dāng)日公允價(jià)值大于賬面價(jià)值的差額不計(jì)入當(dāng)期損益，而計(jì)入所有者權(quán)益項(xiàng)目（資本公積——其他資本公積）。轉(zhuǎn)換日公允價(jià)值小于賬面價(jià)值的差額則計(jì)入當(dāng)期損益（公允價(jià)值變動(dòng)損益）。對(duì)于其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，而后又轉(zhuǎn)為其他資產(chǎn)的情況，在采用公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)又轉(zhuǎn)為其他資產(chǎn)時(shí)，原有的其他資本公積余額應(yīng)該一并轉(zhuǎn)入未分配利潤(rùn)。同時(shí)，在處置公允價(jià)值模式的投資性房地產(chǎn)時(shí)，原來(lái)因轉(zhuǎn)換計(jì)入資本公積的部分亦轉(zhuǎn)入未分配利潤(rùn)，這樣就不會(huì)影響企業(yè)的當(dāng)期損益。
參考文獻(xiàn)：
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［關(guān)鍵詞］公允價(jià)值計(jì)量模式 投資性房地產(chǎn) 影響
公允價(jià)值模式計(jì)量的采用可以與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則基本接軌，方便投資者橫向?qū)Ρ葒?guó)內(nèi)、國(guó)外企業(yè)的價(jià)值。同時(shí)，公允價(jià)值的運(yùn)用能使企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)等信息得到更加公允的反應(yīng)，能有效地增強(qiáng)會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性和信息質(zhì)量，有利于公司股票在證券市場(chǎng)上獲得更加公允的定價(jià)。
一、公允價(jià)值在投資性房地產(chǎn)中的運(yùn)用
有確鑿證據(jù)表明投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值能夠持續(xù)可靠取得的，并同時(shí)滿足下列條件：投資性房地產(chǎn)所在地有活躍的房地產(chǎn)交易；企業(yè)能夠從房地產(chǎn)交易市場(chǎng)上取得同類或類似房地產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格及其他相關(guān)信息，從而對(duì)投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值做出合理的估計(jì)時(shí)，可以對(duì)投資性房地產(chǎn)采用公允價(jià)值模式進(jìn)行后續(xù)計(jì)量。采用公允價(jià)值模式計(jì)量的，不對(duì)投資性房地產(chǎn)計(jì)提折舊或進(jìn)行攤銷，應(yīng)當(dāng)以資產(chǎn)負(fù)債表日投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值為基礎(chǔ)調(diào)整其賬面價(jià)值，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入當(dāng)期損益。企業(yè)對(duì)投資性房地產(chǎn)的計(jì)量模式一經(jīng)確定，不得隨意變更。已采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，不得從公允價(jià)值模式轉(zhuǎn)為成本模式。
采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)換為自用房地產(chǎn)時(shí)，應(yīng)當(dāng)以其轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值作為自用房地產(chǎn)的賬面價(jià)值，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益。自用房地產(chǎn)或存貨轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)時(shí)，投資性房地產(chǎn)按照轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值計(jì)價(jià)，轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值小于原賬面價(jià)值的，其差額計(jì)入當(dāng)期損益；轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值大于原賬面價(jià)值的，其差額計(jì)入所有者權(quán)益。
二、以公允價(jià)值計(jì)量投資性房地產(chǎn)對(duì)企業(yè)的影響
1.對(duì)企業(yè)實(shí)質(zhì)性稅賦的影響
第一，從企業(yè)所得稅角度看，投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值增加導(dǎo)致的利潤(rùn)增長(zhǎng)將會(huì)使賬面所得稅費(fèi)用增加，但稅法遵循的是收付實(shí)現(xiàn)制，由于評(píng)估增值帶來(lái)的公允價(jià)值變動(dòng)損益不具備收付實(shí)現(xiàn)的特點(diǎn)，因此稅法對(duì)這部分收益不征收所得稅的可能性較大。第二，從即將開征的物業(yè)稅角度看，世界主要國(guó)家已就對(duì)房地產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估并根據(jù)評(píng)估值征收房地產(chǎn)稅達(dá)成共識(shí)，我國(guó)改革后的新稅制也可能將目前從量又從價(jià)的雙重征收方法統(tǒng)一為從價(jià)計(jì)征，且按照房地產(chǎn)評(píng)估值征稅。按照新時(shí)期稅制改革“簡(jiǎn)稅制、寬稅基、低稅率、嚴(yán)征管”的原則，即使投資性房地產(chǎn)評(píng)估價(jià)值增加造成稅基增加，在低稅率的前提下，對(duì)企業(yè)實(shí)際稅負(fù)帶來(lái)的影響也不會(huì)太大。
2.對(duì)房地產(chǎn)業(yè)的影響
房地產(chǎn)業(yè)的資金需求量巨大，目前房地產(chǎn)企業(yè)的融資渠道主要是銀行貸款。近年來(lái)，國(guó)家為控制信貸風(fēng)險(xiǎn)出臺(tái)了一系列政策，使房地產(chǎn)企業(yè)向銀行貸款的門檻提高，房地產(chǎn)企業(yè)陷入了資金緊缺的困境。新準(zhǔn)則的出臺(tái)為企業(yè)提供了以公允價(jià)值計(jì)量投資性房地產(chǎn)的選擇，使被低估的房地產(chǎn)估價(jià)更符合其市場(chǎng)價(jià)值，無(wú)疑將有助于提高企業(yè)向銀行貸款的信譽(yù)，增強(qiáng)其融資能力，在一定程度上緩解房地產(chǎn)企業(yè)資金緊張的局面。
3.對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
根據(jù)新準(zhǔn)則的規(guī)定，采用公允價(jià)值模式的企業(yè)應(yīng)在每個(gè)會(huì)計(jì)期末以公允價(jià)值為基礎(chǔ)調(diào)整投資性房地產(chǎn)的賬面價(jià)值，并將公允價(jià)值與資產(chǎn)原賬面價(jià)值的差額計(jì)入“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，執(zhí)行新準(zhǔn)則后，每個(gè)會(huì)計(jì)期末投資性房地產(chǎn)的價(jià)值調(diào)整都將以前一期的公允價(jià)值為基礎(chǔ)，價(jià)值調(diào)整幅度將小于首次執(zhí)行新準(zhǔn)則時(shí)的價(jià)值調(diào)整幅度，利潤(rùn)也不會(huì)因此出現(xiàn)更大程度的波動(dòng)。與此同時(shí)，采用公允價(jià)值模式計(jì)量投資性房地產(chǎn)將不再計(jì)提固定資產(chǎn)折舊和無(wú)形資產(chǎn)攤銷，在評(píng)估投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值時(shí)，資產(chǎn)的折舊或攤銷已被考慮在內(nèi)，其結(jié)果應(yīng)已體現(xiàn)在“公允價(jià)值變動(dòng)損益”科目?jī)?nèi)，因此并不會(huì)對(duì)企業(yè)期末凈利潤(rùn)產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性影響。
4.對(duì)公司信息披露的影響
近幾年，隨著房地產(chǎn)市場(chǎng)的高速膨脹，企業(yè)若繼續(xù)按照歷史成本的原則來(lái)計(jì)量所擁有的投資性房地產(chǎn)，特別是土地使用權(quán)，這顯然會(huì)使會(huì)計(jì)信息無(wú)法真實(shí)公允地反映企業(yè)的真實(shí)價(jià)值，而且在我國(guó)目前的市場(chǎng)環(huán)境里，投資性房地產(chǎn)物業(yè)大都存在很大程度的升值。公允價(jià)值模式的引入肯定將加大市場(chǎng)對(duì)一些原來(lái)信息披露不夠充分的公司價(jià)值的挖掘，使投資者對(duì)這類公司價(jià)值的認(rèn)識(shí)更為全面。會(huì)計(jì)政策的變更能夠使公司提供更可靠、更相關(guān)的會(huì)計(jì)信息，同時(shí)也使投資者更全面充分地把握相關(guān)企業(yè)的真實(shí)信息。在采用公允價(jià)值模式記賬的當(dāng)年，公司應(yīng)當(dāng)采用追溯調(diào)整法調(diào)整期初留存收益，即這些企業(yè)的上年度凈資產(chǎn)值將會(huì)得到較大幅度的提升。
5.未來(lái)投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值的確認(rèn)
公允價(jià)值模式符合投資性房地產(chǎn)的特性，能夠較好地反映投資性房地產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值和盈利能力，盡管公允價(jià)值的確認(rèn)仍然是一個(gè)難點(diǎn)，很多人擔(dān)心在現(xiàn)階段的實(shí)務(wù)操作中公允價(jià)值容易導(dǎo)致利潤(rùn)操縱，但是隨著我國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)的持續(xù)發(fā)展，售房信息的公開化、透明化，相對(duì)于其他資產(chǎn)而言，投資性房地產(chǎn)物業(yè)的公允價(jià)值還是比較容易取得的。同時(shí)，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則也借鑒了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中確定公允價(jià)值的方法，需要每年聘請(qǐng)獨(dú)立的評(píng)估師對(duì)其投資性房地產(chǎn)物業(yè)進(jìn)行評(píng)估，并在年報(bào)中詳細(xì)披露房地產(chǎn)當(dāng)期賬面價(jià)值的增減變動(dòng)情況、公允價(jià)值的確認(rèn)方法及其理由等；而且巨額利潤(rùn)的出現(xiàn)意味著企業(yè)繳納的稅額也相應(yīng)攀升，之前投資性房地產(chǎn)物業(yè)計(jì)入固定資產(chǎn)或無(wú)形資產(chǎn)進(jìn)行折舊、攤銷的抵稅功能也沒有了。
參考文獻(xiàn)：
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【關(guān)鍵詞】公允價(jià)值；必要性；會(huì)計(jì)處理；存在問題
一、投資性房地產(chǎn)與公允價(jià)值概述
投資性房地產(chǎn)，是指為了賺取租金或者資本增值，或者兩者兼有而持有的房地產(chǎn)。主要包括：已出租的土地使用權(quán)、持有并準(zhǔn)備增值后轉(zhuǎn)讓的土地使用權(quán)、已出租的建筑物等。其特征有：第一，投資性房地產(chǎn)是一種經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，是企業(yè)為完成其經(jīng)營(yíng)目標(biāo)所從事的經(jīng)營(yíng)性活動(dòng)以及與之相關(guān)的其他活動(dòng)形成的經(jīng)濟(jì)利益的總流入；第二，投資性房地產(chǎn)在用途、狀態(tài)、目的等方面區(qū)別于作為生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所的房地產(chǎn)和用于銷售的房地產(chǎn)；投資性房地產(chǎn)有兩種后續(xù)計(jì)量模式。
公允價(jià)值是指，熟悉情況的交易雙方資源進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~。企業(yè)存在確鑿證據(jù)表明其投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值能夠持續(xù)可靠取得的，可以對(duì)投資性房地產(chǎn)按照公允價(jià)值進(jìn)行后續(xù)計(jì)量。同時(shí)應(yīng)滿足兩個(gè)條件：投資性房地產(chǎn)所在地區(qū)有活躍的房地產(chǎn)交易市場(chǎng)。第二，企業(yè)能夠從活躍的房地產(chǎn)交易市場(chǎng)上找出同類或者類似房地產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格及其他相關(guān)信息，從而對(duì)投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值做出科學(xué)合理的估計(jì)。
二、投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值模式計(jì)量的會(huì)計(jì)處理
（一）初始計(jì)量
1.外購(gòu)?fù)顿Y性房地產(chǎn)處理
借：投資性房地產(chǎn)成本（購(gòu)買價(jià)款、相關(guān)稅費(fèi)、可直接歸
屬于該資產(chǎn)的其他支出）
貸：銀行存款
2.自行建造的投資性房地產(chǎn)處理
借：投資性房地產(chǎn)成本土地開發(fā)費(fèi)、建造成本、安裝成本、
資本化的借款利息、支付的其他費(fèi)用、分?jǐn)偟拈g接費(fèi)用）
貸：在建工程、開發(fā)成本
（二）后續(xù)計(jì)量
采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，以資產(chǎn)負(fù)債表日的公允價(jià)值計(jì)量。當(dāng)日公允價(jià)值高于其賬面價(jià)值差額。
借：投資性房地產(chǎn)――公允價(jià)值變動(dòng)
貸：公允價(jià)值變動(dòng)損益
反之，做相反的分錄。
（三）后續(xù)計(jì)量模式的變更
以成本模式轉(zhuǎn)為公允價(jià)值模式的，應(yīng)當(dāng)作為會(huì)計(jì)政策變更處理，將計(jì)量模式變更時(shí)公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額，調(diào)整期初留存收益；已采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)，不得從公允價(jià)值模式轉(zhuǎn)為成本模式。
1.投資性房地產(chǎn)開始自用。即投資性房地產(chǎn)轉(zhuǎn)為自用房地產(chǎn)。以其轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值作為自用房地產(chǎn)的入賬價(jià)值，公允價(jià)值與原賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益。
借：固定資產(chǎn)或無(wú)形資產(chǎn)（轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值）
貸：投資性房地產(chǎn)――成本
投資性房地產(chǎn)――公允價(jià)值變動(dòng)（或借記）
公允價(jià)值變動(dòng)損益（或借記）
2.自用房地產(chǎn)或存貨轉(zhuǎn)換為采用公允價(jià)值模式計(jì)量的投資性房地產(chǎn)。
①轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值小于原賬面價(jià)值的，其差額計(jì)入當(dāng)期損益
借：投資性房地產(chǎn)成本（轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值）
累計(jì)折舊或累計(jì)攤銷
固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備或
存貨跌價(jià)準(zhǔn)備
公允價(jià)值變動(dòng)損益
貸：固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)或開發(fā)產(chǎn)品
②轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值大于原賬面價(jià)值的，其差額計(jì)入所有者權(quán)益
借：投資性房地產(chǎn)成本（轉(zhuǎn)換當(dāng)日的公允價(jià)值）
累計(jì)折舊或累計(jì)攤銷
固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備或存貨跌價(jià)準(zhǔn)備
貸：固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)或開發(fā)產(chǎn)品
資本公積――其他資本公積
[處置投資性房地產(chǎn)時(shí)，將“資本公積――其他資本公積”轉(zhuǎn)入處置當(dāng)期損益]
3.處置
借：銀行存款
其他業(yè)務(wù)成本（最初的成本）
資本公積――其他資本公積
公允價(jià)值變動(dòng)損益（借或貸）
貸：投資性房地產(chǎn)――成本
――公允價(jià)值變動(dòng)（或借）
其他業(yè)務(wù)收入（出售取得的款項(xiàng)）
三、投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值模式計(jì)量的優(yōu)點(diǎn)
采用公允價(jià)值模式進(jìn)行后續(xù)計(jì)量時(shí)，企業(yè)能根據(jù)市場(chǎng)價(jià)值來(lái)及時(shí)調(diào)整投資性房地產(chǎn)的賬面價(jià)值，使投資性房地產(chǎn)的賬面價(jià)值，更加接近市場(chǎng)實(shí)際，符合會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的相關(guān)性要求。同時(shí)，企業(yè)采用這種后續(xù)計(jì)量模式，以資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值做為入賬價(jià)值，企業(yè)不需要對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行折舊或攤銷，從而減少了企業(yè)的當(dāng)期損益，增加了企業(yè)的利潤(rùn)。在某種程度上，使企業(yè)的凈資產(chǎn)得到了增值，便于企業(yè)吸收外部的投資和融資，同時(shí)又有利于企業(yè)和外部其他的會(huì)計(jì)主體進(jìn)行橫向的比較。
四、投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值模式計(jì)量存在的問題
（一）企業(yè)外部因素
首先，較難取得“公允”的公允價(jià)值。我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值的取得規(guī)定了較為嚴(yán)格的條件，而在目前我國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)發(fā)展不均衡的前提下，不能保證都存在活躍的交易市場(chǎng)，并且房地產(chǎn)的估值技術(shù)也存在著不同程度的差別。因此，投資性房地產(chǎn)公允價(jià)值的取得就是一個(gè)難題。其次，我國(guó)市場(chǎng)環(huán)境和監(jiān)督執(zhí)行機(jī)制有待完善。在運(yùn)用公允價(jià)值計(jì)量的過程中最重要的是要有一個(gè)公平交易的市場(chǎng)，雖然近些年我國(guó)的市場(chǎng)環(huán)境已有較大的改善，但仍然不能提供成熟完善的市場(chǎng)環(huán)境，使得擁有投資性房地產(chǎn)的企業(yè)借機(jī)運(yùn)用公允價(jià)值來(lái)投機(jī)取巧，更加動(dòng)搖了公允價(jià)值在公眾中的可信度。社會(huì)監(jiān)督弱，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在競(jìng)爭(zhēng)中為獲取更多的業(yè)務(wù)降低了審計(jì)質(zhì)量，不能充分發(fā)揮其應(yīng)有的社會(huì)監(jiān)督職能。
（二）企業(yè)內(nèi)部因素
首先，取得公允價(jià)值的成本大。公允價(jià)值計(jì)量的投資性房地產(chǎn)價(jià)值取得比較困難，首先企業(yè)要確定投資性房地產(chǎn)所在地存在活躍的市場(chǎng)；其次企業(yè)能夠從活躍的市場(chǎng)中取得同類或類似的房地產(chǎn)的價(jià)格及其他相關(guān)的信息，從而對(duì)投資性房地產(chǎn)的公允價(jià)值能做出合理的估計(jì)。在這樣的條件下，會(huì)增加企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估的費(fèi)用，增加企業(yè)成本。
其次，增加利潤(rùn)操縱嫌疑，投資性房地產(chǎn)采用公允價(jià)值計(jì)量時(shí)，公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入“公允價(jià)值變動(dòng)損益”，計(jì)入利潤(rùn)表，從而增大了企業(yè)操作利潤(rùn)的嫌疑，外部投資者也會(huì)謹(jǐn)慎地思考是否要對(duì)企業(yè)進(jìn)行投資。同時(shí)，企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果波動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)加大。
其次，稅收上的影響。在原先的成本計(jì)量模式下，企業(yè)每期都對(duì)投資性房地產(chǎn)計(jì)提折舊或攤銷計(jì)入“其他業(yè)務(wù)成本”，在現(xiàn)行的稅法下這部分折舊和攤銷可允許在稅前全額或部分扣除，這樣就減少了企業(yè)當(dāng)期應(yīng)交的所得稅。而在公允價(jià)值計(jì)量模式下，企業(yè)不再每期計(jì)提折舊攤銷，而是根據(jù)期末公允價(jià)值調(diào)整賬面價(jià)值，這樣企業(yè)不僅不能獲得原先抵稅的好處，在現(xiàn)今房地產(chǎn)價(jià)格不斷上漲的趨勢(shì)下，企業(yè)還會(huì)因此增加遞延所得稅負(fù)債增加企業(yè)的應(yīng)交所得稅。
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作者簡(jiǎn)介：
關(guān)鍵詞：資產(chǎn)管理 基本概念 框架構(gòu)建 管理方法
一、公路基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)管理的基本概念
上個(gè)世紀(jì)70年代由澳大利亞公司提出了道路管理系統(tǒng)的雛形，其系統(tǒng)被定義為資產(chǎn)管理系統(tǒng)，在基礎(chǔ)設(shè)施的管理歷史上第一次雛形了資產(chǎn)的概念，并使之與管理聯(lián)系在一起。從設(shè)施管理到資產(chǎn)管理可以說是一個(gè)跨越性改變，這經(jīng)歷了一個(gè)較長(zhǎng)的時(shí)間。主要的動(dòng)力是公路設(shè)施的大量建設(shè)，以及公眾對(duì)公路基礎(chǔ)設(shè)施的要求也不斷提高，為了滿足公眾對(duì)服務(wù)的需求，并很好地實(shí)現(xiàn)交通部門的管理職能，資產(chǎn)管理的概念就此產(chǎn)生。其管理的目標(biāo)集中在戰(zhàn)略上而不是細(xì)化資產(chǎn)管理的模式，主要的目標(biāo)是從宏觀上將資產(chǎn)技術(shù)狀況和使用情況納入到管理中，從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度看是一種對(duì)經(jīng)濟(jì)效益追求的優(yōu)化，同時(shí)改理念提出從系統(tǒng)的角度對(duì)資產(chǎn)進(jìn)行壽命周期的成本與效益分析，以此為基礎(chǔ)對(duì)資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)綜合性管理。同時(shí)資產(chǎn)的管理不僅僅是幫助決策，更是為系統(tǒng)用戶和政府、管理者提供了一個(gè)交流的平臺(tái)。讓所有與公路基礎(chǔ)設(shè)施管理相關(guān)的各方都可以直接參與管理。公路交通基礎(chǔ)設(shè)施的資產(chǎn)管理通過綜合利用交通工程，企業(yè)管理、計(jì)算機(jī)技術(shù)等，對(duì)其完成系統(tǒng)化科學(xué)化的管理與控制，利用改建、維護(hù)、更替等管理方式，達(dá)到為決策提供短期與長(zhǎng)期管理規(guī)劃的目標(biāo)。
二、公路基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)管理的總體框架
通常公路基礎(chǔ)設(shè)施的資產(chǎn)管理框架如下圖1，基本構(gòu)成為網(wǎng)絡(luò)級(jí)別和項(xiàng)目級(jí)別，兩個(gè)層次之間相互獨(dú)立也緊密關(guān)聯(lián)，其中間環(huán)節(jié)集中在持續(xù)的維護(hù)與評(píng)估上，并利用數(shù)據(jù)庫(kù)作為分析基礎(chǔ)，以此為決策提供數(shù)據(jù)支持，同時(shí)兩個(gè)層次都應(yīng)將不易控制的外部因素考慮在內(nèi)，如網(wǎng)絡(luò)構(gòu)建中的融資、預(yù)算、政策管理，項(xiàng)目建設(shè)中的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范與環(huán)境保護(hù)等等。
三、公路基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)管理的方法分析
公路基礎(chǔ)設(shè)施的資產(chǎn)管理，應(yīng)將重點(diǎn)放在系統(tǒng)構(gòu)建與方法選擇上，建立適應(yīng)項(xiàng)目的管理系統(tǒng)并采用針對(duì)性的壽命周期分析方法來(lái)提高管理效果才能保證管理目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。
四、公路基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)管理系統(tǒng)構(gòu)建
作為公路基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)管理的系統(tǒng)應(yīng)將規(guī)劃、設(shè)計(jì)、施工、維護(hù)、更新等作為管理系統(tǒng)的核心思路，并按照中體框架構(gòu)建管理系統(tǒng)。其功能應(yīng)將客戶作為核心服務(wù)對(duì)象，明確任務(wù)并制定長(zhǎng)期目標(biāo)，利用友好界面提高其適應(yīng)性。但是應(yīng)當(dāng)注意的是在建立管理系統(tǒng)的時(shí)候應(yīng)對(duì)管理的機(jī)構(gòu)、對(duì)象進(jìn)行分析，選擇使用自身的IMS才能起到應(yīng)有的效果。IMS的目標(biāo)存在差異，所以應(yīng)分析管理的對(duì)象是那一個(gè)級(jí)別的公路，并結(jié)合當(dāng)?shù)卣⑵髽I(yè)、設(shè)施情況等在大原則下建立相適應(yīng)的IMS。同時(shí)在系統(tǒng)建設(shè)時(shí)注意其規(guī)劃、設(shè)計(jì)、施工、維護(hù)等對(duì)項(xiàng)目壽命與周期成本的影響，如在項(xiàng)目規(guī)劃階段與總體成本相比占比較小，同樣在施工階段成本也僅僅是運(yùn)營(yíng)和維護(hù)費(fèi)用的一小部分。但是在項(xiàng)目建設(shè)的初級(jí)階段所作出的決策對(duì)今后的費(fèi)用支出走向影響較大，所以規(guī)劃階段就應(yīng)將合理化的費(fèi)用支出作為資本控制的目標(biāo)。
五、壽命周期成本控制
利用壽命周期作為成本管理的基礎(chǔ)，就是分析整個(gè)項(xiàng)目使用壽命周期中的各個(gè)階段的成本支出，以此來(lái)對(duì)經(jīng)濟(jì)性進(jìn)行評(píng)價(jià)，包括了初期成本，運(yùn)營(yíng)費(fèi)用（維護(hù)、修復(fù)、改建、復(fù)原、增鋪）的成本分壓和用戶成本的折現(xiàn)值是多少，其目的是選擇一個(gè)最為經(jīng)濟(jì)的方式，即周期壽命成本最低。以這個(gè)思路為核心，其方法采用的步驟如下：1）先設(shè)計(jì)選擇多個(gè)合理的維護(hù)與保養(yǎng)方案，對(duì)每個(gè)方案的具體實(shí)施過程進(jìn)行分析并對(duì)必須采用的修復(fù)與維護(hù)工程進(jìn)行時(shí)間表分析；2）評(píng)估各種工程所需的成本，即將業(yè)主的直接成本和用戶付的成本考慮在內(nèi)，而用戶成本則是因?yàn)楣ぷ髅媸┕ざ鴮?dǎo)致的交通延誤帶來(lái)的損失。3）按照項(xiàng)目的現(xiàn)金流對(duì)各個(gè)不同的方案的壽命周期成本進(jìn)行分析與計(jì)算，可以利用凈現(xiàn)值法，這樣可以直接看到差異。
在項(xiàng)目規(guī)劃時(shí)采用壽命周期成本法進(jìn)行分析，且配合一個(gè)合理壽命周期管理規(guī)劃，使得各種維護(hù)活動(dòng)有據(jù)可循。其管理計(jì)劃包括：正確的使用施工指導(dǎo)；正常試用期的常規(guī)養(yǎng)護(hù)制度；突況的管理方案；設(shè)備和結(jié)構(gòu)等維護(hù)規(guī)劃；需求改變而進(jìn)行的改建、修復(fù)、維護(hù)等工程的基本方式與工藝措施，包括因?yàn)椴蛔鳛槎a(chǎn)生的不良后果進(jìn)行評(píng)估；運(yùn)營(yíng)的周期和壽命周期養(yǎng)護(hù)的費(fèi)用應(yīng)有合理的財(cái)務(wù)規(guī)劃。
壽命周期分析中應(yīng)突出的就是基礎(chǔ)設(shè)施的服務(wù)壽命周期，即從施工完成到整個(gè)設(shè)施的某個(gè)部位出現(xiàn)損壞、性能下降、功能喪失等而導(dǎo)致其服務(wù)功能失效的時(shí)候，或者維護(hù)的費(fèi)用已經(jīng)超過出了從新修建的費(fèi)用為止。服務(wù)壽命往往取決于工程設(shè)計(jì)、施工工藝、使用環(huán)境、維護(hù)措施、運(yùn)營(yíng)行為等，不同的基礎(chǔ)設(shè)施所體現(xiàn)出的壽命周期是不同的，如高剛性和柔性的路面其壽命為15-30年，而粒料路服務(wù)時(shí)間在3-8年，且服務(wù)壽命與設(shè)計(jì)壽命要和經(jīng)濟(jì)壽命不同。在規(guī)劃新項(xiàng)目、大修或者重建時(shí)，通常可以對(duì)關(guān)鍵部位進(jìn)行壽命評(píng)估以此保證其壽命周期的準(zhǔn)確選擇。
參考文獻(xiàn)：
隨著新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)施和近年來(lái)房地產(chǎn)市場(chǎng)的迅速升溫，公允價(jià)值計(jì)量被社會(huì)廣泛關(guān)注，本文從五個(gè)方面分析采用公允價(jià)值模式計(jì)量投資性房地產(chǎn)會(huì)對(duì)企業(yè)產(chǎn)生的影響，總結(jié)得出公允價(jià)值計(jì)量對(duì)企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展更有好處，值得推廣。
【關(guān)鍵詞】
投資性房地產(chǎn)；公允價(jià)值；影響
財(cái)政部在2007年實(shí)施的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中對(duì)投資性房地產(chǎn)的計(jì)量模式做出了重大改革，將對(duì)其后續(xù)計(jì)量引入公允價(jià)值模式，這對(duì)更準(zhǔn)確地計(jì)量投資性房地產(chǎn)，更好地提高會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性有著重要意義。近年來(lái)， 世界許多國(guó)家都加大了對(duì)公允價(jià)值的研究和利用，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和美國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則等都紛紛采用公允價(jià)值計(jì)量模式作為主要的計(jì)量手段。財(cái)政部這一舉措更好地將我國(guó)會(huì)計(jì)政策與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則趨于一致。
新準(zhǔn)則中投資性房地產(chǎn)準(zhǔn)則把以賺取租金或獲得資本增值為目的的房地產(chǎn)從固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)中分離出，以投資性房地產(chǎn)這一資產(chǎn)科目來(lái)反映，顯著地增強(qiáng)了會(huì)計(jì)信息的相關(guān)性。最近幾年在我國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)升溫的環(huán)境下，采用公允價(jià)值計(jì)量投資性房地產(chǎn)對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表會(huì)產(chǎn)生利好影響。但根據(jù)相關(guān)部門的統(tǒng)計(jì)，2007年630家擁有投資性房地產(chǎn)的上市公司采用公允價(jià)值計(jì)量的只有18家，2008年這個(gè)數(shù)字分別是690和20，2009年為772和25?？偟膩?lái)說，我國(guó)大部分上市公司還沒有很看重公允價(jià)值計(jì)量模式。那么采用公允價(jià)值模式計(jì)量投資性房地產(chǎn)會(huì)對(duì)企業(yè)有哪些影響呢？
第一、公允客觀反映企業(yè)計(jì)量時(shí)點(diǎn)的市場(chǎng)價(jià)值。
在2006年頒布的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則之前時(shí)，投資性房地產(chǎn)主要是以固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)來(lái)表達(dá)的，那時(shí)以歷史成本計(jì)量數(shù)年所計(jì)提的折舊或攤銷都會(huì)使投資性房地產(chǎn)的賬面價(jià)值與市場(chǎng)價(jià)值相差甚遠(yuǎn)。并且這些年房地產(chǎn)價(jià)格持續(xù)上漲，投資性房地產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值很可能遠(yuǎn)高于賬面價(jià)值，這樣會(huì)造成這筆資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值受到嚴(yán)重低估，影響投資者決策。在2006年頒布的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施以后，投資性房地產(chǎn)可以用公允價(jià)值來(lái)計(jì)量，這一價(jià)值與市場(chǎng)價(jià)值較為貼近，更有利于報(bào)表使用者掌握企業(yè)該資產(chǎn)的實(shí)際情況。
第二、改善企業(yè)資產(chǎn)和負(fù)債結(jié)構(gòu)，所有者權(quán)益有所增加，提高了利潤(rùn)水平，增強(qiáng)了企業(yè)融資能力。
在轉(zhuǎn)換成公允價(jià)值模式的當(dāng)年，企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行追溯調(diào)整，調(diào)整其資本公積、盈余公積和未分配利潤(rùn)。在房地產(chǎn)行業(yè)節(jié)節(jié)攀升的背景下，計(jì)量模式變?yōu)楣蕛r(jià)值模式后，很多企業(yè)也因此降低了負(fù)債比例，高資產(chǎn)負(fù)債率得以下降，所有者權(quán)益在短期內(nèi)迅速增加，優(yōu)化了資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。這種模式不再對(duì)資產(chǎn)計(jì)提折舊或攤銷，使企業(yè)的費(fèi)用減少，投資性房地產(chǎn)的出租成本下降，從而提升了企業(yè)的利潤(rùn)水平。由于房地產(chǎn)資產(chǎn)數(shù)額大，目前房地產(chǎn)企業(yè)大多采用銀行貸款的方式來(lái)融資，但是國(guó)家為減小信貸風(fēng)險(xiǎn)提高了房地產(chǎn)企業(yè)銀行貸款的門檻，造成很多企業(yè)融資困難。若企業(yè)采用公允價(jià)值模式計(jì)量，資產(chǎn)負(fù)債率得以降低，資產(chǎn)的計(jì)量更加貼近實(shí)際，提高了企業(yè)的信譽(yù)，對(duì)企業(yè)的融資能力也有利好影響。
第三、增加了企業(yè)經(jīng)營(yíng)和管理的不穩(wěn)定性。
近年來(lái)房地產(chǎn)價(jià)格的大幅波動(dòng)引起房地產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)值發(fā)生較大變化，所導(dǎo)致的公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入企業(yè)的損益，這使得企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)有很大的不穩(wěn)定性。當(dāng)企業(yè)采用公允價(jià)值模式后，持有較多投資性房地產(chǎn)的上市公司，其業(yè)績(jī)將會(huì)更多地受市場(chǎng)價(jià)格變化的影響，這將有可能掩蓋了管理層的經(jīng)營(yíng)不善的問題或優(yōu)秀管理的優(yōu)勢(shì)，這對(duì)于企業(yè)經(jīng)營(yíng)和管理的提升無(wú)法起到很好的效果。
第四、對(duì)企業(yè)所得稅產(chǎn)生影響并導(dǎo)致凈利潤(rùn)的增減變化。
公允價(jià)值變動(dòng)在確認(rèn)時(shí)被計(jì)入損益，收益部分被確認(rèn)為利潤(rùn)，在計(jì)算企業(yè)所得稅時(shí)，公允價(jià)值變動(dòng)損益屬于未實(shí)現(xiàn)的利得或損失，不作為所得稅應(yīng)納稅額的基數(shù)，不會(huì)影響當(dāng)期的企業(yè)所得稅。企業(yè)采用公允價(jià)值計(jì)量投資性房地產(chǎn)時(shí)，該資產(chǎn)不再計(jì)提折舊，按照稅法規(guī)定可以將折舊額稅前抵扣，因此在市價(jià)上漲時(shí)將產(chǎn)生應(yīng)納稅暫時(shí)性差異，而在市價(jià)下跌時(shí)會(huì)產(chǎn)生可抵扣暫時(shí)性差異。這兩項(xiàng)差異將會(huì)產(chǎn)生遞延所得稅負(fù)債或遞延所得稅資產(chǎn)，這雖然不影響當(dāng)期所得稅，但會(huì)影響所得稅費(fèi)用，導(dǎo)致凈利潤(rùn)的增減。
第五、間接影響企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流。
投資性房地產(chǎn)后續(xù)計(jì)量改變計(jì)量模式只是會(huì)計(jì)政策變更，產(chǎn)生的公允價(jià)值變動(dòng)損益也只是企業(yè)未實(shí)行的利得或損失，不會(huì)產(chǎn)生企業(yè)當(dāng)期現(xiàn)金流量的增減。但是通過改變這種計(jì)量模式，企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)卻能得到很大程度的改善，企業(yè)的融資能力和現(xiàn)金流都將會(huì)有較大提升，所以公允價(jià)值計(jì)量可以改變企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流。使用公允價(jià)值模式并不會(huì)改變企業(yè)的價(jià)值，只是把企業(yè)的價(jià)值顯性化，更好地體現(xiàn)了企業(yè)的真實(shí)資產(chǎn)和核心盈利能力。
總的來(lái)說，投資性房地產(chǎn)后續(xù)計(jì)量選用公允價(jià)值模式會(huì)對(duì)企業(yè)產(chǎn)生一定的影響，尤其是在房地產(chǎn)市場(chǎng)仍較為火爆的今天。企業(yè)這一會(huì)計(jì)政策變更造成的最主要影響是使資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)調(diào)整得更為合理，凈資產(chǎn)和凈利潤(rùn)都有所增加，對(duì)企業(yè)融資能力的提升有積極意義，有利于企業(yè)的長(zhǎng)期發(fā)展。在企業(yè)使用成本模式計(jì)量時(shí)，資產(chǎn)的收益集中體現(xiàn)在最終的處置階段，會(huì)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生短期大幅度波動(dòng)；而企業(yè)采用公允價(jià)值模式計(jì)量時(shí)，資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值平均地體現(xiàn)在每一個(gè)會(huì)計(jì)期間，有利于投資者更好地做出合理的中長(zhǎng)期投資。所以，企業(yè)在投資性房地產(chǎn)計(jì)量方式上選擇公允價(jià)值模式會(huì)對(duì)企業(yè)的長(zhǎng)期發(fā)展更有好處，我國(guó)也應(yīng)更多地推廣公允價(jià)值在投資性房地產(chǎn)上的應(yīng)用。
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資產(chǎn)評(píng)估方法是實(shí)現(xiàn)評(píng)定估算資產(chǎn)價(jià)值的技術(shù)手段,目前國(guó)際上公認(rèn)的基本方法有三種,分別是市場(chǎng)法、收益法、成本法。
1.市場(chǎng)法是指通過比較被評(píng)估資產(chǎn)與最近售出類似資產(chǎn)的異同,并將類似資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行調(diào)整,從而確定被評(píng)估資產(chǎn)價(jià)值的一種資產(chǎn)評(píng)估方法。
2.收益法是指通過估測(cè)被評(píng)估資產(chǎn)未來(lái)預(yù)期收益并折算成現(xiàn)值,借以確定被評(píng)估資產(chǎn)價(jià)值的一種資產(chǎn)評(píng)估方法。
3.成本法是指通過估算被評(píng)估資產(chǎn)的重置成本,扣除從資產(chǎn)的形成并開始投入使用至評(píng)估基準(zhǔn)日這段時(shí)間內(nèi)的損耗,從而得到資產(chǎn)的評(píng)估價(jià)值的一種資產(chǎn)評(píng)估方法。
二、我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)目前的概況
隨著社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的深入改革和經(jīng)濟(jì)布局戰(zhàn)略的調(diào)整,資本市場(chǎng)、產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)進(jìn)一步成熟,企業(yè)改制、并購(gòu),公司上市和跨國(guó)經(jīng)營(yíng)等經(jīng)濟(jì)活動(dòng)大量存在并且頻繁發(fā)生,企業(yè)間的資產(chǎn)流動(dòng)和產(chǎn)權(quán)重組、企業(yè)的投資和融資等都將以多種形式和方式進(jìn)行。尤其是我國(guó)2006年頒布了新的會(huì)計(jì)審計(jì)準(zhǔn)則,使資產(chǎn)評(píng)估理論研究更加深入,把資產(chǎn)評(píng)估推向一個(gè)愈發(fā)重要的位置。
三、選擇資產(chǎn)評(píng)估方法時(shí)應(yīng)考慮的因素
首先,選擇資產(chǎn)評(píng)估方法應(yīng)考慮資產(chǎn)評(píng)估的價(jià)值類型。價(jià)值類型,即資產(chǎn)評(píng)估價(jià)值對(duì)質(zhì)的規(guī)定性,也被稱作價(jià)值內(nèi)容。資產(chǎn)評(píng)估的價(jià)值類型評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)形式表述的價(jià)值類型包括以下四個(gè)方面:重置成本、收益現(xiàn)值、現(xiàn)行市價(jià)和清算價(jià)格,這四個(gè)方面按照資產(chǎn)評(píng)估假設(shè)的角度表述,可以分為繼續(xù)使用價(jià)值、市場(chǎng)價(jià)值和清算價(jià)值:按照被評(píng)估資產(chǎn)的使用狀態(tài),以及資產(chǎn)評(píng)估依據(jù)的市場(chǎng)條件,可以分為市場(chǎng)價(jià)值和非市場(chǎng)價(jià)值。按照不同標(biāo)準(zhǔn)所分成的價(jià)值類型都具有不同的意義,可以根據(jù)資產(chǎn)評(píng)估者的需要分別從不同的角度反映資產(chǎn)評(píng)估的屬性和特征。資產(chǎn)評(píng)估的三種基本方法服務(wù)于價(jià)值類型,并為價(jià)值類型提供有效的保障。所以,在資產(chǎn)評(píng)估時(shí)候應(yīng)首要著重考慮價(jià)值類型。
其次,應(yīng)充分考慮是否可獲得所需要的數(shù)據(jù)資料。資產(chǎn)評(píng)估的三種基本方法都需要大量、充分的數(shù)據(jù)資料予以支持、進(jìn)行分析。資產(chǎn)評(píng)估數(shù)據(jù)資料的搜集恰恰是評(píng)估人員在評(píng)估過程中耗時(shí)最長(zhǎng)、最難以獲取的。由于我國(guó)的資本市場(chǎng)尚不完善、信息數(shù)據(jù)庫(kù)制度尚不健全,造成數(shù)據(jù)資料獲取難度加大、真實(shí)可靠性較差,評(píng)估人員應(yīng)根據(jù)獲取資料的實(shí)際情況來(lái)選擇適合的基本方法。
最后,應(yīng)考慮被評(píng)估資產(chǎn)的性質(zhì),選取與之適合的方法。被評(píng)估資產(chǎn)中,有的是整體資產(chǎn),有的是單項(xiàng)資產(chǎn);有的是有形資產(chǎn),有的是無(wú)形資產(chǎn),等等,對(duì)于資產(chǎn)的不同性質(zhì),需要不同的方法,例如,一般來(lái)說,收益法更適宜于無(wú)形資產(chǎn)的價(jià)值評(píng)估。
四、我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下資產(chǎn)評(píng)估基本方法的選擇
雖然,目前國(guó)際上通用的評(píng)估方法有市場(chǎng)法、收益法、成本法等,歐美發(fā)達(dá)國(guó)家應(yīng)用得最為廣泛的首先是市場(chǎng)法;其次是收益法;最后是成本法?；谖覈?guó)國(guó)情和社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)狀況,成本法是資產(chǎn)評(píng)估的首選和主要使用的方法,其次是收益法,應(yīng)用市場(chǎng)法的地方非常少。但隨著資本市場(chǎng)的發(fā)展,收益法和市場(chǎng)法也將在我國(guó)日臻完善和應(yīng)用。對(duì)于每種方法,都是相互聯(lián)系、不可分割的,評(píng)估目的都是為了更好地服務(wù)于市場(chǎng)交易與投資決策。在我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下應(yīng)參考以下標(biāo)準(zhǔn)對(duì)資產(chǎn)評(píng)估方法進(jìn)行選擇:
首先,應(yīng)參照相關(guān)準(zhǔn)則及規(guī)范的標(biāo)準(zhǔn)。例如,《企業(yè)價(jià)值評(píng)估指導(dǎo)意見書(試行)》三十四條中指出:“以持續(xù)經(jīng)營(yíng)為前提對(duì)企業(yè)進(jìn)行評(píng)估時(shí),成本法一般不應(yīng)當(dāng)作為唯一使用的評(píng)估方法”;第二十五條中指出:“注冊(cè)資產(chǎn)評(píng)估師應(yīng)當(dāng)根據(jù)被評(píng)估企業(yè)成立時(shí)間的長(zhǎng)短、歷史經(jīng)營(yíng)情況,尤其是經(jīng)營(yíng)和收益穩(wěn)定狀況、未來(lái)收益的可預(yù)測(cè)性,恰當(dāng)考慮收益法的適用性”。顯然,這些條款在對(duì)資產(chǎn)評(píng)估方法的選擇具有很強(qiáng)的指導(dǎo)意義,并且在試圖推廣收益法和市場(chǎng)法,盡量避免在資產(chǎn)評(píng)估時(shí)向成本法“一邊倒”的趨勢(shì)。
其次,借鑒共識(shí)性研究成果的原則。價(jià)值評(píng)估方法選擇的一些共識(shí)性研究成果是眾多研究人員共同努力的結(jié)果,是基于價(jià)值評(píng)估實(shí)踐的一些理論上的提煉,對(duì)于選擇合理的方法用于價(jià)值評(píng)估有較大的參考價(jià)值。如以持續(xù)經(jīng)營(yíng)為前提進(jìn)行企業(yè)價(jià)值評(píng)估,不宜單獨(dú)使用成本法。如果企業(yè)處于成長(zhǎng)期或成熟期,經(jīng)營(yíng)、收益狀況穩(wěn)定并有充分的歷史資料為依據(jù),能合理的預(yù)測(cè)企業(yè)的收益,這時(shí)采用收益法較好。
【關(guān)鍵詞】公允價(jià)值計(jì)價(jià) 企業(yè)價(jià)值 綜述
一、引言
公允價(jià)值計(jì)價(jià)的應(yīng)用已有近百年的歷史，尤其在西方發(fā)達(dá)國(guó)家，公允價(jià)值被認(rèn)為是較成本計(jì)價(jià)更為廣泛應(yīng)用的計(jì)價(jià)模式。但事實(shí)上，直至20世紀(jì)70年代后期，美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)（FASB）、國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)（IASB）以及其他各國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)才開始對(duì)公允價(jià)值進(jìn)行積極研究，推動(dòng)公允價(jià)值計(jì)量的迅猛發(fā)展。2006年，我國(guó)了全新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系，積極靠近國(guó)際準(zhǔn)則，全面引入公允價(jià)值計(jì)價(jià)方式。而在此之前，成本模式是我國(guó)企業(yè)普遍采用的計(jì)價(jià)方式。公允價(jià)值計(jì)價(jià)模式推出后，多數(shù)學(xué)者認(rèn)為公允價(jià)值相比于成本計(jì)價(jià)對(duì)反應(yīng)企業(yè)價(jià)值有更為積極的作用，但是公允價(jià)值計(jì)價(jià)的信息在報(bào)表中未得到完整披露、公允價(jià)值估價(jià)不準(zhǔn)確以及易受管理者操縱抬高利潤(rùn)等問題也將對(duì)企業(yè)價(jià)值的反應(yīng)產(chǎn)生影響。
本文將通過梳理國(guó)際國(guó)內(nèi)對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的學(xué)術(shù)研究成果，探討該計(jì)價(jià)方式對(duì)反映企業(yè)實(shí)際價(jià)值的有效性。
二、概念界定
（一）公允價(jià)值
在我國(guó)新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，公允價(jià)值被定義為“在市場(chǎng)環(huán)境下持續(xù)經(jīng)營(yíng)的會(huì)計(jì)主體在信息對(duì)稱的條件下以平等的地位自愿進(jìn)行報(bào)表項(xiàng)目的交易”。新準(zhǔn)則不再?gòu)?qiáng)調(diào)歷史成本為基礎(chǔ)計(jì)量屬性，而是全面引入公允價(jià)值、現(xiàn)值等計(jì)量屬性，其中主要在投資性房地產(chǎn)、債務(wù)重組和非貨幣易等方面采用了公允價(jià)值。在公允價(jià)值計(jì)量方法下，資產(chǎn)和負(fù)債是在公平交易的情況下雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)算。
（二）企業(yè)價(jià)值
關(guān)于企業(yè)價(jià)值評(píng)估值的理論方法有很多，企業(yè)價(jià)值的概念也現(xiàn)出不同的界定，包括賬面價(jià)值、市場(chǎng)價(jià)值、內(nèi)在價(jià)值和清算價(jià)值。本文采用修正后的托賓Q值作為企業(yè)市場(chǎng)價(jià)值的衡量指標(biāo)，以更加準(zhǔn)確地反映公允價(jià)值計(jì)量的應(yīng)用與企業(yè)價(jià)值關(guān)系。
三、國(guó)際國(guó)內(nèi)對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的研究綜述
（一）國(guó)際上對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的研究
國(guó)際上對(duì)于公允價(jià)值的研究從上世紀(jì)90年代就已開始，諸多學(xué)者對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)進(jìn)行大量理論和應(yīng)用研究。研究結(jié)論主要分為兩類，即公允價(jià)值計(jì)價(jià)與企業(yè)估價(jià)波動(dòng)的相關(guān)性，和公允價(jià)值計(jì)價(jià)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量披露的相關(guān)性。
站在決策有效性角度，Barth，Khurana.K和Kim，Robb等人等分別做出了不同角度的研究。
Barth（1994）研究認(rèn)為，企業(yè)用公允價(jià)值對(duì)投資性資產(chǎn)（如投資性房地產(chǎn)）或負(fù)債進(jìn)行會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)而形成的會(huì)計(jì)信息更能增強(qiáng)會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)對(duì)股價(jià)的增量解釋力。而相比之下成本計(jì)價(jià)模式則不具備這樣的優(yōu)勢(shì)。
Khurana.K和Kim（2003）對(duì)美國(guó)上市銀行的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證研究，發(fā)現(xiàn)由于銀行的貸款和存款并不存在活躍交易市場(chǎng)，因此對(duì)貸款和存款進(jìn)行公允價(jià)值估計(jì)時(shí)容易存在主觀判斷，影響公允價(jià)值信息的客觀性。另一方面，由于交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)可以在完善的活躍市場(chǎng)中獲得客觀的市場(chǎng)交易價(jià)格，因此，采用公允價(jià)值計(jì)量屬性計(jì)量的交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值信息具有很高的價(jià)值相關(guān)性。綜上，Khurana和Kim得出結(jié)論認(rèn)為，簡(jiǎn)單地將公允價(jià)值對(duì)金融工具進(jìn)行計(jì)價(jià)并不能提高企業(yè)價(jià)值的相關(guān)性。
Robb等人（1996）對(duì)銀行業(yè)會(huì)計(jì)信息進(jìn)行研究，并得出結(jié)論證明按照公允價(jià)值進(jìn)行披露可以幫助投資者進(jìn)行股價(jià)預(yù)測(cè)，同時(shí)可以增強(qiáng)會(huì)計(jì)信息對(duì)股價(jià)變動(dòng)的解釋力。同時(shí)，越是運(yùn)營(yíng)良好的銀行，其公允價(jià)值計(jì)價(jià)的信息與股價(jià)的相關(guān)性越強(qiáng)，說明了證券公司以公允價(jià)值計(jì)價(jià)和股價(jià)之間的相關(guān)性。但是研究同樣指出，這種相關(guān)性與市場(chǎng)對(duì)公允價(jià)值估值技術(shù)發(fā)展的成熟度息息相關(guān)。
Barth在2006年另一研究中提出，如果將企業(yè)估計(jì)的未來(lái)信息（即以公允價(jià)值為基礎(chǔ)的計(jì)價(jià)模式）包含在財(cái)務(wù)報(bào)表中，則會(huì)產(chǎn)生與現(xiàn)在所反映損益信息不同的收益計(jì)量模式。并且這種包含預(yù)期計(jì)價(jià)模式可以為企業(yè)投資者提供更好的決策信息。
站在會(huì)計(jì)信息質(zhì)量披露角度，Nelson，Mengle，Morris和Sellon，EricD.Hirstetal等人做了相應(yīng)研究。
Nelson（1996）對(duì)美國(guó)200家商行進(jìn)行研究，使用各銀行1992至1993的年報(bào)數(shù)據(jù)，重點(diǎn)分析了這些銀行的公允價(jià)值和權(quán)益市值之間的關(guān)聯(lián)性。研究發(fā)現(xiàn)，在這些樣本商業(yè)銀行中，以公允價(jià)值計(jì)價(jià)的貸款、存款和表外披露衍生工具等與權(quán)益市值布局相關(guān)性，而證券投資的公允價(jià)值則具想關(guān)性。這一結(jié)論與Barth（1994）的研究成果相呼應(yīng)，然而局限在于，Nelson選擇的是1992至1993兩年間的研究數(shù)據(jù)，時(shí)間窗口較短。
Mengle（1998）提出，由于商業(yè)銀行中以公允價(jià)值計(jì)價(jià)的會(huì)計(jì)信息更能反應(yīng)企業(yè)金融資產(chǎn)和負(fù)債的價(jià)值，有助于銀行根據(jù)市場(chǎng)價(jià)值的變動(dòng)建立相應(yīng)安全標(biāo)準(zhǔn)和管理措施，因此公允價(jià)值計(jì)價(jià)對(duì)投資決策具有很高的價(jià)值。此外，公允價(jià)值計(jì)價(jià)還可以避免管理層對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行盈余操縱，減少了會(huì)計(jì)信息的應(yīng)用風(fēng)險(xiǎn)，相比于成本計(jì)價(jià)而言有利于提高會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量。
Morris和Sellon（2003）指出，由于目前公允價(jià)值計(jì)價(jià)的市場(chǎng)環(huán)境并不完善，公允價(jià)值的股價(jià)存在缺陷，因此可能影響其計(jì)價(jià)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)確定。但盡管如此，與成本模式相比，公允價(jià)值可以反映企業(yè)的內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)，有助于反映企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表信息。隨著估價(jià)技術(shù)的不斷完善，金融市場(chǎng)的不斷成熟，公允價(jià)值將在未來(lái)被更廣泛地應(yīng)用。
EricD.Hirstetal（2004）指出，公允價(jià)值的計(jì)價(jià)和披露對(duì)投資者非常重要，然而市場(chǎng)分析師在通過數(shù)據(jù)分析銀行利率風(fēng)險(xiǎn)和收益狀況時(shí)存在不同披露情況，這對(duì)投資者來(lái)說是有迷惑性的。作者指出，應(yīng)該全面公開報(bào)表信息，尤其是輔助的披露，并指出公允價(jià)值計(jì)價(jià)方式對(duì)于收益好的企業(yè)更具解釋力。
無(wú)論從決策有效性還是信息披露完整性方面，國(guó)外研究都已對(duì)公允價(jià)值進(jìn)行了多維度探索，雖然公允價(jià)值計(jì)價(jià)仍存在如估值技術(shù)不成熟、不同企業(yè)信息披露有效程度不同等問題，但多數(shù)學(xué)者還是支持以公允價(jià)值來(lái)作為反應(yīng)企業(yè)價(jià)值的計(jì)價(jià)方式。
（二）國(guó)內(nèi)對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)與企業(yè)價(jià)值相關(guān)性的研究
相比于國(guó)外學(xué)者，國(guó)內(nèi)對(duì)于公允價(jià)值計(jì)價(jià)的研究起步較晚，僅從20實(shí)際末才提出這一計(jì)價(jià)方式。但隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的進(jìn)程加快，特別是新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的頒布，越來(lái)越多的學(xué)者對(duì)公允價(jià)值進(jìn)行了理論和實(shí)證研究，主要為三方面，公允價(jià)值計(jì)價(jià)的理論研究，公允價(jià)值的相關(guān)性和可靠性研究，以及公允價(jià)值計(jì)價(jià)的應(yīng)用研究。
理論研究方面，常勛（2004）提出，公允價(jià)值計(jì)價(jià)是一種復(fù)合計(jì)量屬性，包含歷史成本、重置成本、限制和可變現(xiàn)凈值，而非僅僅是獨(dú)立的新計(jì)價(jià)屬性。隨著衍生金融工具的不斷發(fā)展，公允價(jià)值計(jì)價(jià)逐步取代歷史成本將成為一個(gè)必然。
對(duì)公允價(jià)值的相關(guān)性和可靠性研究方面，于永生（2006）從四個(gè)方面論證了公允價(jià)值計(jì)價(jià)優(yōu)勢(shì)。第一，資產(chǎn)、負(fù)債以公允價(jià)值計(jì)價(jià)與成本模式計(jì)價(jià)相比更具決策相關(guān)性；第二，公允價(jià)值計(jì)價(jià)的收益更具決策相關(guān)性；第三，公允價(jià)值計(jì)價(jià)對(duì)金融衍生工具最具相關(guān)性，甚至是唯一相關(guān)的計(jì)價(jià)方式；第四，如果要在會(huì)計(jì)報(bào)表中客觀、真實(shí)地體現(xiàn)無(wú)形資產(chǎn)價(jià)值，需要依靠公允價(jià)值計(jì)價(jià)實(shí)現(xiàn)。
黃麗娟（2009）等人等運(yùn)用Barth的模型，以中國(guó)13家上市銀行作為研究樣本，利用回歸模型測(cè)量了樣本銀行從2006年第一季度到2008年第一季度上市銀行以公允價(jià)值計(jì)價(jià)的金融資產(chǎn)、負(fù)債以及可供出售金融資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)對(duì)公司股價(jià)變動(dòng)產(chǎn)生的影響相關(guān)性。并得出與結(jié)論，認(rèn)為公允價(jià)值計(jì)價(jià)的金融工具公允價(jià)值的波動(dòng)與其股價(jià)波動(dòng)的價(jià)值并不具明顯相關(guān)性，投資者并不能從公允價(jià)值計(jì)價(jià)模式中獲得更多有價(jià)信息從而影響投資決策。
公允價(jià)值計(jì)價(jià)的應(yīng)用研究方面，孫芳城（2002）指出，應(yīng)當(dāng)將資產(chǎn)負(fù)債表分為兩個(gè)部分，一部分記錄資產(chǎn)或負(fù)債的購(gòu)買成本；另一部分為新添資產(chǎn)或負(fù)債價(jià)值變動(dòng)，以反映資產(chǎn)或負(fù)債價(jià)值隨市價(jià)波動(dòng)而變動(dòng)的數(shù)額。兩部分的數(shù)額變動(dòng)就是資產(chǎn)或負(fù)債的公允價(jià)值，以此結(jié)合成本模式和公允價(jià)值計(jì)價(jià)模式這兩種計(jì)價(jià)模式的共同優(yōu)點(diǎn)，為投資者提供更具價(jià)值的會(huì)計(jì)信息。另一方面，在利潤(rùn)表設(shè)置上，孫芳城建議增加“已實(shí)現(xiàn)的資產(chǎn)置存損益”來(lái)表示企業(yè)的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)，增設(shè)“未實(shí)現(xiàn)的資產(chǎn)置存損益”項(xiàng)目代表未兌現(xiàn)的損益，并在財(cái)務(wù)報(bào)告附注中詳細(xì)披露企業(yè)資產(chǎn)或負(fù)債用公允價(jià)值計(jì)價(jià)的相關(guān)方法及公允價(jià)值變動(dòng)的形成原因。
總體而言，我國(guó)公允價(jià)值研究起步較晚，研究方式也多借鑒國(guó)外已有研究，利用中國(guó)上市公司數(shù)據(jù)對(duì)已有研究結(jié)論進(jìn)行論證或補(bǔ)充。
四、結(jié)論
對(duì)于公允價(jià)值計(jì)價(jià)和企業(yè)價(jià)值間關(guān)系的研究從20世紀(jì)90年代開始，西方學(xué)者從決策有效性和信息披露完整性方面對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)進(jìn)行評(píng)價(jià)，并認(rèn)為盡管公允價(jià)值存在估計(jì)偏差等問題，但仍較歷史成本計(jì)價(jià)更能反映企業(yè)價(jià)值。我國(guó)自頒布新會(huì)計(jì)法則，引進(jìn)公允價(jià)值計(jì)價(jià)原則后，越來(lái)越多的學(xué)者也開始研究公允價(jià)值與企業(yè)價(jià)值關(guān)系。雖然起步較晚，但通過公允價(jià)值計(jì)價(jià)的理論研究、公允價(jià)值的相關(guān)性和可靠性研究，以及公允價(jià)值計(jì)價(jià)的應(yīng)用研究，眾多學(xué)者也對(duì)公允價(jià)值計(jì)價(jià)和企業(yè)價(jià)值的關(guān)系有了更深的理解和洞察。隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展和相關(guān)實(shí)證研究的進(jìn)一步深入，關(guān)于公允價(jià)值計(jì)價(jià)與企業(yè)價(jià)值關(guān)系的研究將更加成熟。
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關(guān)鍵詞 資產(chǎn)評(píng)估 會(huì)計(jì) 協(xié)調(diào)與合作
一、資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)簡(jiǎn)介
（一）資產(chǎn)評(píng)估的含義及特點(diǎn)
資產(chǎn)評(píng)估就是對(duì)資產(chǎn)重新估價(jià)的過程，是一種動(dòng)態(tài)性、市場(chǎng)化活動(dòng)，具有不確定性的特點(diǎn)，其評(píng)定價(jià)格也是一種模擬價(jià)格。資產(chǎn)評(píng)估是伴隨中國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)改革而發(fā)展起來(lái)的，其業(yè)務(wù)涉及產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、破產(chǎn)清算、資產(chǎn)重組、資產(chǎn)抵押以及財(cái)產(chǎn)納稅、財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)等經(jīng)濟(jì)行為，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著越來(lái)越重要的作用。資產(chǎn)評(píng)估具有以下特點(diǎn)：1、市場(chǎng)性；2、公正性；3、專業(yè)性； 4、咨詢性。
（二）會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)的含義及特點(diǎn)
會(huì)計(jì)以貨幣作為主要計(jì)量單位，以提高經(jīng)濟(jì)效益作為主要目標(biāo)，采用專門的方法對(duì)企事業(yè)單位和其他組織的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行全面、綜合、連續(xù)、系統(tǒng)地核算和監(jiān)督，提供會(huì)計(jì)信息，并隨社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，逐步開展預(yù)測(cè)、決策、控制和分析，是經(jīng)濟(jì)管理活動(dòng)的重要組成部分。會(huì)計(jì)的特點(diǎn)主要體現(xiàn)在會(huì)計(jì)核算階段，主要有三個(gè)基本特點(diǎn)： 1、以貨幣為主要的計(jì)量單位。 2、以會(huì)計(jì)憑證為依據(jù)。 3、具有連續(xù)性、系統(tǒng)性、全面性和綜合性。
二、資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)的聯(lián)系
（一）會(huì)計(jì)信息是資產(chǎn)評(píng)估的重要依據(jù)
在進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的過程中經(jīng)常會(huì)利用并參考會(huì)計(jì)信息，包括會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)和會(huì)計(jì)方法。評(píng)估人員無(wú)論采用何種評(píng)估方法，會(huì)計(jì)信息都是資產(chǎn)評(píng)估專業(yè)人員進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的最重要的依據(jù)之一，同時(shí)會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量還對(duì)資產(chǎn)評(píng)估的質(zhì)量有重要影響。資產(chǎn)評(píng)估利用并參考會(huì)計(jì)信息的情況是經(jīng)常發(fā)生的，會(huì)計(jì)信息資料的準(zhǔn)確程度都會(huì)在一定程度上影響到資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果的質(zhì)量。
（二）資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)都是以經(jīng)濟(jì)主體的資產(chǎn)為主要對(duì)象
資產(chǎn)評(píng)估是在會(huì)計(jì)的基礎(chǔ)上發(fā)展起來(lái)的，其許多概念源自于會(huì)計(jì)，且資產(chǎn)評(píng)估的很多工作與會(huì)計(jì)密切相關(guān)。資產(chǎn)評(píng)估對(duì)象的分類是簡(jiǎn)單的依據(jù)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)制度的資產(chǎn)分類劃分的，資產(chǎn)評(píng)估在評(píng)估項(xiàng)目方面的闡述口徑與會(huì)計(jì)是非常一致的，即資產(chǎn)劃分為固定資產(chǎn)、流動(dòng)資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)、長(zhǎng)期投資等。
（三）現(xiàn)代會(huì)計(jì)計(jì)量方法在資產(chǎn)評(píng)估中得到大量運(yùn)用
資產(chǎn)計(jì)價(jià)方法有歷史成本法、現(xiàn)行市價(jià)法、重置成本法等多種方法。其中：歷史成本法是最傳統(tǒng)的計(jì)價(jià)法，其余方法簡(jiǎn)稱現(xiàn)代計(jì)價(jià)法。分析其特點(diǎn)，歷史成本法具客觀性和可驗(yàn)證性，長(zhǎng)期以來(lái)世界許多國(guó)家的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中都規(guī)定非貨幣性資產(chǎn)采用歷史成本計(jì)價(jià)。但現(xiàn)在通貨膨脹非常嚴(yán)重，動(dòng)搖了會(huì)計(jì)關(guān)于幣值不變的假定，歷史成本法的弊端就自然越來(lái)越多；另一方面，雖然在理論上現(xiàn)代計(jì)價(jià)法能更好地反映出企業(yè)的真實(shí)財(cái)務(wù)狀況和當(dāng)期經(jīng)營(yíng)成果，但由于多種原因，按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，目前在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中現(xiàn)代計(jì)價(jià)法還行不通。但是，在發(fā)生產(chǎn)權(quán)交易、變動(dòng)時(shí)，必須以資產(chǎn)的公允價(jià)值作為交易的依據(jù)，顯而易見，帳面歷史成本不能反映資產(chǎn)價(jià)值，須采用現(xiàn)代計(jì)價(jià)法才能更真實(shí)地反映資產(chǎn)的現(xiàn)實(shí)價(jià)值。
三、資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)的區(qū)別
（一）資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)發(fā)生的假設(shè)前提條件不同
會(huì)計(jì)學(xué)的基本前提有會(huì)計(jì)主體、持續(xù)經(jīng)營(yíng)、會(huì)計(jì)分期和貨幣計(jì)量，而資產(chǎn)評(píng)估中的基本假設(shè)是持續(xù)使用假設(shè)、公開市場(chǎng)假設(shè)和清算假設(shè)。會(huì)計(jì)必須同時(shí)滿足四個(gè)基本假設(shè)，而資產(chǎn)評(píng)估只滿足其一即可。
（二）資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)的目的不同
會(huì)計(jì)學(xué)中的資產(chǎn)計(jì)價(jià)是就資產(chǎn)論資產(chǎn)，是貨幣能夠客觀的反映資產(chǎn)的實(shí)際價(jià)值量，會(huì)計(jì)學(xué)中資產(chǎn)計(jì)價(jià)的目的是為投資者，債權(quán)人和經(jīng)營(yíng)管理者提供有效的會(huì)計(jì)信息。資產(chǎn)評(píng)估是就資產(chǎn)論效益，資產(chǎn)評(píng)估價(jià)值反映資產(chǎn)的效用，并以此作為取得收入或確定在新的組織，實(shí)體中權(quán)益的依據(jù)。資產(chǎn)評(píng)估的結(jié)果則是為資產(chǎn)的交易或者投資提供了公平的價(jià)值尺度。
（三）資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)中的資產(chǎn)所指對(duì)象的范圍不同
對(duì)于資產(chǎn)評(píng)估的評(píng)估對(duì)象，資產(chǎn)是指為特定主體擁有和控制的能為其帶來(lái)未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的經(jīng)濟(jì)資源。會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)的資產(chǎn)是指為經(jīng)濟(jì)主體擁有和控制的、能為貨幣計(jì)量的經(jīng)濟(jì)資源。如，對(duì)一些自創(chuàng)形成的無(wú)形資產(chǎn)，資產(chǎn)評(píng)估可以進(jìn)行評(píng)估，但會(huì)計(jì)工作中，只有在企業(yè)重組時(shí)才能對(duì)自創(chuàng)無(wú)形資產(chǎn)予以確認(rèn)。此外，會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)將開辦費(fèi)、待攤費(fèi)用等也作為資產(chǎn)，而在資產(chǎn)評(píng)估中，只是以能夠?yàn)樘囟ㄖ黧w帶來(lái)未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益為評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)，這樣，一些過時(shí)的設(shè)備、無(wú)用的待攤費(fèi)用的價(jià)值為零或者只有殘值。
（四）二者的計(jì)價(jià)基礎(chǔ)不同
資產(chǎn)評(píng)估得到的是評(píng)估時(shí)點(diǎn)的市場(chǎng)價(jià)值，在會(huì)計(jì)中資產(chǎn)計(jì)價(jià)依據(jù)的是歷史成本。時(shí)點(diǎn)不同，資產(chǎn)評(píng)估的價(jià)值也會(huì)不同，而會(huì)計(jì)上賬面原值不會(huì)改變。就資產(chǎn)評(píng)估而言，專業(yè)人員須對(duì)所評(píng)估的資產(chǎn)的市場(chǎng)行情非常了解，不可能用一個(gè)統(tǒng)一的評(píng)估模式來(lái)套用。對(duì)于會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)而言，則更多是考慮歷史成本。
會(huì)計(jì)師更注重歷史成本而評(píng)估師更注重市場(chǎng)價(jià)值，這也是評(píng)估師和會(huì)計(jì)師在關(guān)注點(diǎn)方面的最大差異。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中要求會(huì)計(jì)師必須準(zhǔn)確記錄建筑物成本，然后定期以折舊的方式將建筑物成本調(diào)整為期末凈值，該處理方法是以建筑物日漸老化而喪失其使用價(jià)值為理論依據(jù)；而資產(chǎn)評(píng)估師則對(duì)其市場(chǎng)價(jià)值更感興趣。在衡量企業(yè)各類資產(chǎn)的價(jià)值時(shí)，評(píng)估師和會(huì)計(jì)師有不同的看法。按照會(huì)計(jì)確認(rèn)和計(jì)量的一般原則要求，會(huì)計(jì)將取得各項(xiàng)資產(chǎn)時(shí)發(fā)生的實(shí)際成本作為入賬價(jià)值，其依據(jù)為成本是實(shí)際已經(jīng)發(fā)生的，有客觀依據(jù)，也容易確定和核查，且數(shù)據(jù)比較可靠。而資產(chǎn)評(píng)估是為資產(chǎn)交易或者投資提供價(jià)值尺度，在資產(chǎn)交易市場(chǎng)比較發(fā)育，能夠比較容易找到與被評(píng)估資產(chǎn)相類似的交易案例參照物時(shí)，對(duì)資產(chǎn)評(píng)估的計(jì)價(jià)大多采用現(xiàn)形市價(jià)法?，F(xiàn)在，物價(jià)水平波動(dòng)很大，時(shí)間越長(zhǎng)，歷史成本與現(xiàn)行市價(jià)間的差距就越大。
（五）二者的計(jì)價(jià)方法不同
在評(píng)估之前，資產(chǎn)評(píng)估專業(yè)人員需 要收集被評(píng)估資產(chǎn)各方面的信息，在獲得詳盡資料的前提下，對(duì)被評(píng)估實(shí)體價(jià)值再作出相應(yīng)的判斷。在評(píng)估過程中，往往要根據(jù)供求原則、預(yù)期收益原則和替代原則，運(yùn)用科學(xué)的評(píng)估方法進(jìn)行估價(jià)，它更多的強(qiáng)調(diào)評(píng)估師的判斷，這也帶來(lái)評(píng)估結(jié)果具有很大的不確定性。會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)則簡(jiǎn)單得多，只需要在原始賬面價(jià)值的基礎(chǔ)上進(jìn)行核算即可確定資產(chǎn)的價(jià)值，而且這個(gè)價(jià)值往往是直接計(jì)算得出的，與市場(chǎng)價(jià)值存在一定差距，但在計(jì)價(jià)中也非常可靠。
（六）二者的程序不同
會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)有較固定的程序和準(zhǔn)則，根據(jù)相關(guān)法規(guī)和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，即使是對(duì)不同人員，如果是同樣的工作，能夠得到一致的結(jié)果；而資產(chǎn)評(píng)估就具有較大的主觀性和自由度，對(duì)同樣一項(xiàng)資產(chǎn)的評(píng)估，不同的人，可以采用不同的評(píng)估方法，評(píng)估結(jié)果可能會(huì)有很大差異，這就要求資產(chǎn)評(píng)估專業(yè)人員不斷提高專業(yè)水平，謹(jǐn)守職業(yè)操守，為客戶和信息使用者提供優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。
四、關(guān)于促進(jìn)資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)共同發(fā)展的思考
（一）改變會(huì)計(jì)報(bào)告格式，實(shí)行會(huì)計(jì)報(bào)表表內(nèi)信息與表外資料披露相結(jié)合。
按照我國(guó)目前的相關(guān)規(guī)定，除上市公司在發(fā)行股票或者發(fā)生交易行為時(shí)需公布其資產(chǎn)評(píng)估及賬項(xiàng)調(diào)整的資料外，有關(guān)資產(chǎn)變動(dòng)、物價(jià)波動(dòng)及其對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的影響等方面的信息，未納入會(huì)計(jì)報(bào)表信息的范圍。但是根據(jù)相關(guān)規(guī)定，要求會(huì)計(jì)報(bào)表附注中對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表中未能列示的重大的信息必須予以披露。根據(jù)以上的分析，會(huì)計(jì)報(bào)表無(wú)法提供企業(yè)真實(shí)的價(jià)值等方面的信息，所以，筆者認(rèn)為，應(yīng)該改進(jìn)相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，用資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告對(duì)現(xiàn)有會(huì)計(jì)報(bào)表的不足進(jìn)行修正，即：改變會(huì)計(jì)報(bào)表格式，實(shí)行會(huì)計(jì)報(bào)表表內(nèi)信息與表外資料披露相結(jié)合。這樣，表內(nèi)信息就反應(yīng)傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)方面的信息，表外信息反映資產(chǎn)的評(píng)估價(jià)值，既不隨意調(diào)整賬面價(jià)值，又讓報(bào)告使用者全面了解資產(chǎn)的價(jià)值。達(dá)到資產(chǎn)評(píng)估和會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)的完美結(jié)合，充分發(fā)揮各自的優(yōu)勢(shì)，讓會(huì)計(jì)報(bào)告盡可能給報(bào)告使用者提供最充分且符合市場(chǎng)實(shí)際情況的信息。
（二）明確資產(chǎn)評(píng)估和會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)各自的作用
由于會(huì)計(jì)的計(jì)價(jià)是遵循歷史成本或者成本與市價(jià)孰低原則，加之謹(jǐn)慎原則的運(yùn)用，因此會(huì)計(jì)賬面數(shù)據(jù)低于現(xiàn)行市價(jià)，進(jìn)而低于企業(yè)價(jià)值評(píng)估的結(jié)果是必然的。還有，當(dāng)企業(yè)發(fā)生產(chǎn)權(quán)交易合作分立合并等業(yè)務(wù)時(shí)，完全使用賬面歷史成本作為交易價(jià)值明顯是不合適的。
相對(duì)于政府管理、投資者及企業(yè)的內(nèi)部管理需要而言，會(huì)計(jì)的計(jì)價(jià)方式應(yīng)該是較適宜的，我們沒有完全以市場(chǎng)價(jià)格來(lái)取代現(xiàn)行會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)的理由。但是為保證產(chǎn)權(quán)交易具有公平性。我們不能無(wú)視資產(chǎn)評(píng)估的重要作用，甚至認(rèn)為評(píng)估可有可無(wú)。
（三）加強(qiáng)評(píng)估界與會(huì)計(jì)界的協(xié)調(diào)與合作
資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)都是現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)賴以正常運(yùn)行的基礎(chǔ)行業(yè)，它們盡管在遵循的理論、工作程序和方法上有各自的特點(diǎn)，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則已經(jīng)實(shí)施，會(huì)計(jì)與資產(chǎn)評(píng)估的聯(lián)系將變得更加緊密，二者既相互依存，又需要相互合作和支持，達(dá)到共同更好的發(fā)展。在今后的一段時(shí)間里，會(huì)計(jì)需要學(xué)習(xí)和研究資產(chǎn)評(píng)估，包括評(píng)估技術(shù)，并及時(shí)向資產(chǎn)評(píng)估界尋求技術(shù)支持；反過來(lái)，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則也給資產(chǎn)評(píng)估界提出了新的研究課題，也提供了更多的發(fā)展空間，比如，由于物價(jià)波動(dòng)比較大，注冊(cè)會(huì)計(jì)師在編制報(bào)表提取減值準(zhǔn)備時(shí)，僅評(píng)賬面歷史價(jià)值無(wú)法準(zhǔn)確的進(jìn)行減值準(zhǔn)備的測(cè)算，需要借助資產(chǎn)評(píng)估師了解資產(chǎn)的現(xiàn)值。當(dāng)然，這也是對(duì)資產(chǎn)評(píng)估行業(yè)的挑戰(zhàn)，所以，注冊(cè)資產(chǎn)評(píng)估師也要抓緊學(xué)習(xí)并掌握新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，尤其是會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中關(guān)于公允價(jià)值方面的要求，要研究和掌握以財(cái)務(wù)報(bào)告為目的的資產(chǎn)評(píng)估的具體規(guī)范和技術(shù)要領(lǐng)?？梢源竽懙恼f，資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)之間的聯(lián)系將會(huì)是空前的。此外，資產(chǎn)評(píng)估師經(jīng)常利用或者參考會(huì)計(jì)信息資料，比如：在企業(yè)價(jià)值評(píng)估中，大量的利用企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表、財(cái)務(wù)指標(biāo)和財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)等。當(dāng)然，企業(yè)會(huì)計(jì)資料的準(zhǔn)確性在一定程度上自然會(huì)影響到資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果的準(zhǔn)確性。不管是會(huì)計(jì)計(jì)價(jià)需要利用資產(chǎn)評(píng)估的結(jié)果，抑或企業(yè)價(jià)值評(píng)估參考會(huì)計(jì)資料，都反映了資產(chǎn)評(píng)估與會(huì)計(jì)是有著重要的聯(lián)系，隨著財(cái)務(wù)報(bào)告使用者對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表披露資產(chǎn)現(xiàn)值需求的提高，二者之間的聯(lián)系會(huì)愈加廣泛。因此我們應(yīng)該加強(qiáng)評(píng)估界與會(huì)計(jì)界協(xié)調(diào)與合作，實(shí)現(xiàn)評(píng)估界與會(huì)計(jì)界的有效互動(dòng)，促進(jìn)各行業(yè)的共同發(fā)展。
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